检查人寿保险外流

凯特琳·莫林（Caitlin Moling）

凯特琳·莫林（Caitlin Moling）是Mintel 多媒体的保险洞察总监，专注于消费者和行业趋势以及保险客户的竞争情报。

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2018年7月12日2018年7月12日

过去的一年给保险业带来了重大的财务挑战。目前，健康保险公司仍因持续的ACA监管僵局而受阻 美国P&C航空公司报告称，由于创纪录的巨灾事件，2017年亏损530亿美元。尽管进行了上述试验，但寿险公司似乎仍面临着最大的阻力。

在过去的12个月中，人寿保险业务的出口激增。包括终身球员，例如 安泰，哈特福德，格兰奇 和 自由共同体。不像健康和P&在C行业中，推动这些变化的市场力量可以追溯到近十年前，需要更细微的解释。三个关键问题可以帮助解释造成大规模流亡的因素是什么，以及对剩余生命携带者前进的意义。

为什么这么多的人寿保险公司退出保险业务？

有很多原因，但是最重要的三个因素是十年来的低利率，不可预见的高昂护理费用以及消费者兴趣的减弱。

低利率

• 人寿保险公司是美国最大的债券和抵押贷款购买者之一。这些类型的投资被重新打包成年金和人寿保险产品，以反映基础投资的收益。 由于使用这些产品模型，利率对保险公司有直接影响， 他们的新产品和先前的政策。
• 人寿保险公司受到了 2007年12月开始的经济衰退导致近十年的低利率。 在90年代和2000年代初期，人寿保险公司对他们预期2010年至今的利率做出了假设。使用这些假设，人寿保险公司计算了付款并向客户保证了健康的回报。不幸的是，二十多年前做出的假设是 缺乏经济现实。保险公司因低利率而面临的一些负面后果包括：
  • 低利率已经损害了许多类型的人寿保险的盈利能力，因为低利率降低了保险公司通过投资客户的保费直到赔付之前所赚取的收入。
  • 它们还增加了对冲年金的终生收入担保的成本。
  • 低利率也使得吸引新的寻求投资的买家变得困难。

护理费用高（长期护理）

许多人寿保险公司已将长期护理计划作为其产品系列的一部分。 几年前承保不佳已转化为重大损失，并且在过去几年中广受关注，广受关注的保费上涨。承销商未能达标的原因如下：

• 与许多LTC政策被出售时相比，现在人们的寿命更长。
• 15到20年前制定的许多政策都大大低估了医疗服务将变得多么昂贵。
• 人寿保险公司错误地认为一部分客户会让保单失效。例如，通常假设5％的投保人允许其保单每年失效。实际上，只有大约1％的保单持有人这样做。

消费者变化：对购买政策的兴趣降低

尽管有明显的例外， 人寿保险的市场营销和建议大部分依靠老式的方法，其中许多方法无法与年轻的受众交流。在为员工设计福利产品时，这会导致直接买家和企业的需求真空。当今的人寿保险公司必须应对：

• 产品知名度低
• 在年轻消费者中转移优先事项
  • 还清学生贷款和信用卡
• 大多数雇主在福利方面都坚持精益策略
  • 几乎四分之一的小雇主不再向员工提供人寿保险，通常被视为福利一揽子计划的基石，以及主要医疗服务。

这对行业产生了什么影响？这对人寿保险公司前进意味着什么？

直到利率完全反弹，年金业务的竞争力才会减弱。一旦利率反弹，人寿保险公司很可能会将资源转移回这些产品系列。与此同时， 许多人寿保险公司正在重新配置其投资组合，以专注于资本密集度较低的业务线，例如退休计划。有效管理也越来越被认为是提高盈利能力的有效工具。

客户说他们需要/想从人寿保险单中得到什么？客户仍然看到人寿保险的价值吗？

英敏特美国人寿保险研究 指出了对生命保险的持续，可证明的需求。百分之八十五的人寿保险保单持有人说，他们有人寿保险来支付葬礼和其他最终费用。 67％的人制定了一项政策，以帮助在死亡时弥补失去的工资。百分之六十三的消费者表示他们有一项政策来转移财富或留下遗产。

这些数字表明，与利率变化，业务退出和其他市场波动无关， 消费者仍在寻找储蓄和投资工具。 从寻求更好的长期护理解决方案的年轻人和未婚人士到老年人，人寿保险公司面临的真正挑战将是创造能够满足不断变化的消费者需求的动态产品。